Индекс РТС: куда угодно, только подальше отсюда

Поскольку приближается период так называемого "новогоднего ралли", вероятность того, что базовый актив останется на месте, стремится к 0 - индекс РТС куда-нибудь да двинется за те 2,5 месяца, на которые рассчитана данная идея. Но в какую сторону он пойдет, предсказать, к сожалению, не могу, поэтому стратегия с направлением в разные стороны движения:

• Покупка: Call 97 500 (за 6 970) х29  и Put 97 500 (за 6 570) х29
• Продажа: Call 100 000 (за 5 795) х29  и Put 95 000 (за 5 480) х29

В данной позиции максимальный убыток 97 223 рубля.

Формально, для открытия позиции на 1 контракт потребуется примерно 15 000р ГО. Но стоит отметить, что особенность позиции заключается в том, что при завершении ее выставления, ГО сокращается относительно стартового значения. Стратегия состоит из 2 частей:

1. покупка опционов Call и Put (одного страйка)

2. продажа опционов Call и Put (соседних страйков), при выставлении первой части стратегии ГО как при простой покупке опционов, но при выставлении второй части - ГО "стремится к нулю".

Таким образом можно «затолкать» туда хоть "всю котлету" и даже больше, но есть одно "НО": что ты будешь делать при приближении экспирации, ведь в этот момент ГО "стремится в космос", в том случае, если цена базового актива осталась стоять на месте. Поэтому лучше вложить денег с запасом - допустим, в размере максимального убытка при негативном сценарии - примерно 98 000.

Автор: Daria Voda

Обсуждение идеи

Важно! Торговля опционами сопряжена с рисками. Убедитесь, что понимаете, как работают опционы. Вы можете потерять весь вложенный капитал при негативном сценарии. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией