Meta Platforms: весь негатив уже в цене
Тек. доходность
Могу заработать
Народный рейтинг
На этой неделе акции Meta Platforms пользуются спросом. Спровоцировали его аналитики KeyBanc, которые заявили о популярности гарнитуры виртуальной реальности Oculus в качестве подарка на Рождество в США. Аналитики Тинькофф тоже воодушевились, покупают
Закрыта по тайм-ауту
-66.61 %
Обновление от 03.02.2022: целевая цена ПОНИЖЕНА
Meta Platforms: обвал после отчета создает привлекательную точку входа
Рекомендация — покупать
Оператор соцсетей Facebook и Instagram и мессенджера WhatsApp отчитался за четвертый квартал 2021 года, после чего акции рухнули аж на 23% на постмаркете.
Инвесторов сильно разочаровали:
- стагнация ежемесячных пользователей (MAU) Facebook, которая произошла впервые за всю историю приложения;
- снижение прогноза менеджмента по выручке на текущий квартал с $30,3 млрд до $27—29 млрд из-за серьезной конкуренции со стороны TikTok и YouTube, а также новых правил таргетирования рекламы на iOS-устройствах;
- сокращение скорректированной чистой прибыли на 8% год к году;
- увеличение убытков подразделения Reality Labs, которое занимается метавселенными, в полтора раза.
Ну и что?
- Чтобы противостоять конкурентам, Meta развивает собственный сервис видеошеринга (Reels). Пока его монетизация продвигается медленно, но в ближайшем будущем его потенциал должен раскрыться в полной мере.
- Компания продолжает активно инвестировать в создание собственной метавселенной, которая в будущем может стать главным драйвером роста.
- Сейчас акции Meta Platforms выглядят перепроданными. Форвардный P/E опустился практически до минимума за последние два года (до 16х). Ниже было только в начале пандемии, когда инвесторы панически распродавали все активы. К тому же бумаги Meta сейчас торгуются с дисконтом более 15% к отраслевому индексу S&P 500 Communication Services.
Мы по-прежнему рекомендуем покупать акции Meta Platforms. Таргет на горизонте года — $365. Это плюс более 40% с текущих уровней.
Исходная идея:
Meta Platforms: весь негатив уже в цене
Рекомендация ー покупать
В понедельник акции Meta Platforms (NASD: FB) показали самый большой рост за последние полтора месяца — плюс 3,2% за день. Спровоцировал такой рост аналитик KeyBanc, который заявил о популярности гарнитуры виртуальной реальности Oculus от Meta в качестве подарка на Рождество в США. Он оценил популярность развлекательных приложений в американском App Store.
Если до Рождества приложение Oculus занимало последнее место в топ-10 развлекательных приложений, то в праздничный день оно переместилось на вторую строчку в США. В 14 других странах приложение вошло в топ-5.
После ребрендинга и смещения фокуса компании на метавселенные акции прибавили более 10%, но все еще торгуются ниже максимумов начала осени. Виной тому скандалы из-за плохой корпоративной культуры, исследования о негативной влиянии соцсетей на детей и слушания в Конгрессе. Ну и изменения правил конфиденциальности Apple, усложняющие таргетинг рекламы, тоже дали о себе знать.
Ну и что?
Мы считаем, что сейчас все негативные факторы уже в цене акций Meta Platforms. А вот набирающая обороты индустрия метавселенных продолжит создавать спрос со стороны инвесторов.
Форвардный P/E сейчас находится на уровне средних значений компании за последние пять лет. При этом аналитики ожидают рост прибыли на акцию в среднем на 14% в ближайшие три года. Поэтому сейчас есть возможность вложиться в историю роста по разумной цене.
Мы рекомендуем покупать акции Meta Platforms и устанавливаем целевую цену на уровне $395 на горизонте года — это на 14% выше текущей рыночной цены.
А квалифицированные инвесторы могут вложиться сразу в целый ряд компаний, занимающихся разработкой в сфере метавселенных, с помощью Roundhill Ball Metaverse ETF (тикер META). В топ-5 активов этого фонда также входят акции Meta Platforms.
Цена открытия
29 декабря 2021
346.22 USD
-66.61%
Цена закрытия
29 декабря 2022
115.62 USD
Инвесторы говорят
Отзывы наших пользователей