МТС готовится к Новогоднему ралли

Тек. доходность
Могу заработать
Народный рейтинг
ITI Capital ожидают, что отчетность МТС за 3К18, которая будет опубликована 20 ноября, порадует инвесторов. Говорят, МТС была сильно перепродана на волне санкционных распродаж, что неоправданно. Ждут возвращения справедливости и роста акций до конца года
Закрыта по стоп-лоссу
-6.54 %
15.11.2018

Мы ожидаем, что отчетность за 3К18, которая будет опубликована 20 ноября, подтвердит выполнимость ранее повышенных годовых прогнозов компании. Акции МТС были сильно перепроданы на волне санкционных распродаж в августе, что на наш взгляд неоправданно, учитывая хорошие результаты за 1П18. Целевой уровень цены до конца года - 296 руб. (+10% к текущей), на таком уровне цена находилась последний раз в мае.

Стоп-лосс 256 руб. (-5%)


Компания показывает стабильно сильные финансовые результаты, по результатам 1П18 менеджмент пересмотрел годовые прогнозы по выручке и EBITDA в сторону увеличения (ожидается рост +2-4% и +2% по сравнению 2017 г., соответственно). 


МТС также является одним из основных бенефициаров развития аналитики big data, которая позволяет не только оптимизировать бизнес-процессы и затраты внутри компании, но и получать доходы от продажи услуг аналитики. Совокупная выручка МТС от проектов с big data по итогам 2018 г. может составить десятки млрд рублей, по оценке самой компании.


По мультипликаторам P/E и EV/EBITDA МТС торгуется ниже сопоставимых компаний развивающихся рынков, поскольку котировки сильно проседали при распродажах российских бумаг из-за санкций в апреле и августе текущего года. Мы считаем бумаги компании перепроданными и рассчитываем на их рост на 10% в ближайшее время, особенно в случае хорошей отчетности.


Источник и полная версия инвестидеи

Цена открытия
15 ноября 2018
 267.5
-6.54%
Цена закрытия
20 ноября 2018
  250

Инвесторы говорят

Отзывы наших пользователей