НМТП - Наступает Момент Твердых Покупок

Тек. доходность
Могу заработать
Народный рейтинг
ЛМС пишут, что НМТП значительно сократил долг. Это даст возможность увеличить выплаты акционерам, так как материнской компании Транснефть нужны средства на компенсации за некачественную нефть. Дивидендная доходность акций НМТП может составить более 11%
Закрыта (целевая цена достигнута)
19.51 %
30.03.2020

Компания может выплатить дивиденды до $0.012 (0.96 руб.) дивидендов по новой дивидендной политике, что даст до 11,6% дивидендной доходности


По данным стивидорной компании НМТП, за 2019 год выручка сократилась на 9%, до $866 млн., в сравнении с 2018 годом. EBITDA упала за 12 месяцев 2019 года на 3,4%, до $646 млн. Чистая прибыль, напротив, в сравнении с 2018 годом, увеличилась в 3,6 раза, до $943 млн. Чистый денежный поток компании вырос в 2019 году до $286 млн., в сравнении с $83 млн. в 2018. Чистый долг упал на 55%, дойдя в 2019 году до $5991 млн. По текущей рыночной цене стивидорная компания стоит не дорого – EV/EBITDA=4.4, P/E=2.6 и имеет ещё потенциал роста на 82% к оценке своего IPO при предстоящей приватизации государственной доли в капитале на уровне 20-25%.


Сильному изменению показателей НМТП обязан сделке слияния и поглощения, во время которой была продана дочерняя компания – зерновой терминал ООО «НЗТ» за $446.135 млн. (29 млрд. руб.). Это – единоразовый фактор, который не будет влиять на отчётность компании в будущем, однако, позволил значительно сократить обслуживание долга и даст возможность получать повышенные дивиденды от НМТП акционерам в будущем, так как материнской компании Транснефть нужны средства на компенсации за некачественную нефть. По новой дивидендной политике, НМТП готов заплатить до 50% от консолидированной прибыли, но с учётом свободного денежного потока. С этой оговоркой выходит, что вместо $0.019 (1.5 руб.), стивидорная компания выплатит, максимум, $0.012 (0.96 руб.) на акцию, что даст 11,6% дивидендной доходности.


ОРИГИНАЛ и ПОЛНАЯ ВЕРСИЯ ИДЕИ

Цена открытия
30 марта 2020
 8.2
+19.51%
Цена закрытия
02 июня 2020
  9.8

Инвесторы говорят

Отзывы наших пользователей