Сегежа - ценная бумага
Тек. доходность
Могу заработать
Народный рейтинг
Акции Сегежи Групп пока не радуют акционеров. Истории успеха, подобной IPO Озона, не случилось. Тем не менее, ВТБ считают, что покупать Сегежу все-таки стоит. Называют неожиданный драйвер роста - поддержка государства
Закрыта по тайм-ауту
-27.22 %
Обновление от 14.10.2021: инвестиционная идея подтверждена, целевая цена ПОВЫШЕНА
Сегежа: растущий лес. Аналитики ВТБ Капитал обновили справедливую цену по акциям Сегежа, рекомендация Покупать.
Причины роста:
- Компания практически удвоила объем лесосеки после приобретения активов в Сибири.
- Рост операционной прибыли компании может ускориться до 22% в год.
- Себестоимость заготовки древесины на 50-70% ниже чем у европейских компаний.
- Компания утроила операционную прибыль в период с 2014 г. по 2020 г.
Обновление от 22.07.2021: инвестиционная идея подтверждена, целевая цена ПОВЫШЕНА
Сегежа: в ожидании сильной отчётности за 2 кв. 2021 г.
Аналитики ВТБ Капитал повысили справедливую цену по акциям Сегежа Групп на 5%, рекомендация Покупать.
Цель: 11,5 рублей
Срок: 12 месяцев
- Компания опубликовала данные по ценам реализации продукции в апреле-июне. Это поддерживает ожидания сильной финансовой отчётности за 2 и 3 кв.
- Прогноз операционной прибыли на 2021 повышен на 6%.
- Ожидается среднегодовой рост операционной прибыли более 15% в ближайшие 5 лет
- Привлекательная оценка EV/Ebitda'21 = 6,5х
Исходная идея:
Сегежа: растущий бизнес с большим потенциалом
Аналитики ВТБ Капитал начали покрытие акций Сегежа, рекомендация Покупать
Причины роста:
- Потенциал роста. Россия не входит в ТОП-5 крупнейших производителей лесопромышленной продукции, хотя обладает 20% мировых запасов леса.
- Поддержка государства. Цель - увеличить вклад отрасли в ВВП до >1% к 2030 г.
- Входит в ТОП-5 производителей по себестоимости. Рентабельность EBITDA Сегежи (25%) больше среднего показателя мировых конкурентов (20%).
-
Среднегодовой рост выручки +12% в 2020-25 гг. исходя из среднего уровня цен на продукцию в цикле.
Цена открытия
09 июня 2021
7.792 RUB
-27.22%
Цена закрытия
29 декабря 2022
5.671 RUB
Инвесторы говорят
Отзывы наших пользователей