Спекулятивный портфель: пора закупаться

Тек. доходность
Могу заработать
Народный рейтинг
Аналитики ЦИФРА Брокер отобрали целый список высокодоходных и рискованных акций, которые учитывают текущую рыночную и экономическую конъюнктуру. Данный портфель подходит для инвесторов, готовых взять на себя повышенный рыночный риск.
Закрыта по тайм-ауту
-30.21 %

Драйверы


Экономика России в следующие три года показывает устойчивый рост, среднегодовыми темпами по 3-4%
Расширение деловой активности в мире
Снижение инфляции до 5-6% к концу года
Уход зарубежных игроков с российского рынка как возможность для отечественных компаний


Спекулятивный портфель предназначен для инвесторов с высокой склонностью к риску. Портфель состоит из высокодоходных и рискованных акций компаний роста.


Портфель сформирован на основе следующих предпосылок и допущений, на основании которых происходит включение акций эмитентов в портфель или их ротация:


  • Высокие потребительские расходы и рост новых заказов способствуют расширению деловой активности в мире. Темпы роста мировой экономики опережают прогноз Всемирного банка, предполагающий повышение глобального ВВП на 2,4% в 2024 году.
  • Экономика России в следующие три года показывает устойчивый рост, среднегодовыми темпами по 3-4%.
  • Уход зарубежных игроков с российского рынка позволяет отечественным компаниям кратно расширять свой бизнес, занимая освободившиеся ниши.
  • Банк России переходит к смягчению денежно-кредитной политики в IV квартале 2024 года , и к концу года ключевая ставка опускается в диапазон 13,5-14,5%.
  • Инфляция постепенно снижается, достигая 5-6% к концу 2024 года.
  • Валютный курс изменяется в диапазоне 80-90 рублей за доллар США на фоне стабильно положительного счета текущих операций на уровне 20–25 млрд долларов в квартал.



Новости


В период с 19.04.2023 по 22.05.2024 спекулятивный портфель снизился на 0,5% по сравнению с ростом индекса полной доходности МосБиржи на 0,23%.



Портфель акций. Опережающую динамику третий месяц подряд показывают акции OZON. Ранее мы оставили бумаги в портфеле в преддверии публикации результатов по МСФО за 2023 год, несмотря на достижение ими своей целевой цены. Мы пересмотрели целевую цену по акциям OZON на фоне хороших результатов компании за 2023 год и ожидаемых высоких темпов роста в 2024 году, которые были подтверждены сильными показателями за I квартал 2024 года.



Изменения


Исключены из портфеля: бумаги ТКС Холдинг, поскольку инвестиционный кейс с «историей роста» после новостей об интеграции с Росбанком теряет актуальность.


Добавленные бумаги: акции МТС Банка, которы й недавно успешно провел IPO и показывает уверен- ные темпы роста финансовых показателей в начале 2024 года, а также сохраняет высокий уровень резер- вов под кредитные убытки, что делает устойчивым финансовое положение банка.




ОРИГИНАЛ и ПОЛНАЯ ВЕРСИЯ ИДЕИ

Стартовая стоимость
29 мая 2024
100 RUB
-32.57%
Цена закрытия портфеля
05 июня 2025
67.43 + 2.36 дивиденды = 69.79 RUB

Инвесторы говорят

Отзывы наших пользователей