BNB: стейкинг крепкой прожарки
Разбор инвестидеи, и как ее реализовать на практике:
Краткое описание актива: утилитарный токен блокчейна BNB Chain и крупнейшей в мире крипто биржи Binance. Преимущества использования токена следующие: оплата комиссий в сети BNB Chain, стекинг для обеспечения валидации переводов в рамках блокчейны BNB chain, доступ к IEO на Binance Launchpad, получение скидок на торговые комиссии при совершении сделок на бирже Binance и др. Также имеет место систематическое квартальное сжигание BNB, целью которого является сокращение общего предложения токена до 100 000 000.
Текущая ситуация: основную поддержку цена токена получает за счет развития основного бизнеса биржи биржи и блокчейна:
- общая заблокированная стоимость (TVL) и количество пользователей блокчейна BNB Chain. Блокчейн является третьим после Ethereum и Tron по показателю TVL ($5.27 миллиардов) и являеется первым из блокчейнов по количеству ежедневных активных адресов (2.25 миллиона);
- финансовая сверх стабильность бизнеса (подтверждается недавним сжиганием токенов BNB);
- активное развитие в рамках различных юрисдикций. За прошедший год была проведена объемная работа по получению материнской компанией блокчейна (Binance.com) новых лицензий от национальных финансовых регуляторов (из последних: ОАЭ, Франция, Казахстан), что позволило увеличить потенциальный охват пользователей.
Для токена BNB довольно чувствительным моментом стал недавний взлом кросс-чейн моста bep2/bep20, в рамках которого было украдено более двух миллионов токенов BNB. Однако уязвимость была быстро локализована и итоговый ущерб не превысил 100 миллионов USD. Кроме того, планы по Binance по финансированию сделки Илона Маска по покупке Twitter, как и намерение выделить 1 миллиард USD на сделки по слиянию и поглощению в секторе по-прежнему остаются в силе.
Что такое BNBx: токен получаемый при использовании Stader Labs взамен оригинального BNB. Компания Stader Labs предоставляет услуги ликвидного стекинга для блокчейнов работающих по модели PoS организовывая распределение общего пула токенов среди нескольких валидаторов. С помощью создания широкой инфраструктуры DeFi для дальнейшего использования эти решения позволяют значительно увеличить доходность по сравнению с традиционными способами стекинга.
Торговая идея: совместить доходность от стекинга BNB c доходностью от торговли опционами. Есть два варианта входа в рынок:
- покупка от зоны 270 через продажу пут опциона с конвертацией в BNBx в случае исполнения; Ориентировочная доходность при продаже недельного опциона составит около 4$ c 10 контрактов (=1BNB), что соответствует ожидаемой годовой доходности в 77%.
- прямая покупка по текущей цене (274$) с последующей конвертацией в BNBx на платформе StaderLabs и продажей колл опциона по страйку 285$ и недельным сроком исполнения. Ожидаемая доходность будет формироваться за счет доходности от стекинга (около 5.5% годовых) + доходность от продажи опциона 1.5$ ( около 28% годовых). В случае исполнения опциона дополнительная доходность от разницы между ценой покупки и исполнения в 11$ будет соответствовать 201% годовых.