Астра: звезда закатилась, но ещё взойдёт

Актуализация оценки: Группа Астра — спекулятивное падение котировок неоправданно

• В рамках квартальной стратегии «На пределе перепроданности» мы пересмотрели модель по Группе Астра в свете нового макроэкономического прогноза и последних финансовых результатов, понизив целевую цену на конец 2026 г. с 440 руб. до 410 руб. за акцию.

• При этом с учетом по-прежнему большого потенциала роста на фоне слабой динамики котировок (-31% за последний месяц против -16% по индексу МосБиржи) рейтинг «Покупать» оставлен без изменений.

• Несмотря на непростую макроэкономическую ситуацию, среднесрочные перспективы роста бизнеса остаются хорошими в силу сохранения тренда на цифровизацию и переход на отечественное инфраструктурное ПО.

• Кроме того, у компании все так же устойчивое финансовое положение.

ОРИГИНАЛ и ПОЛНАЯ ВЕРСИЯ ИДЕИ