Лукойл: гэп был да сплыл
Драйверы
Обновление от 30.10.2024: инвестиционная идея ПОДТВЕРЖДЕНА
Совет директоров компании рекомендовал дивиденды по итогам 9 месяцев в размере 514 рублей на акцию, что дает дивидендную доходность 7,4%. Рекомендация в рамках ожиданий рынка: 450 - 575 рублей на акцию. Часть аналитиков обсуждали возможность выплаты специальных дивидендов из денежных средств, которые были предназначены для выкупа акций.
Мнение: оцениваем данную новость умеренно-позитивно и оставляем таргет 8600 рублей за акцию в силе.
Исходная идея:
7 мая акции компании снизились до уровня 7700 рублей за акцию после дивидендной отсечки.
Посчитали: исторически дивидендный гэп котировки закрывали от 16 до 76 дней. В среднем же на это уходило примерно за 40-45 дней.
Мнение: открываем спекулятивную идею на покупку акций Лукойла с целью закрытия дивидендного гэпа. Таргет: 8200 рублей.
Сохраняем и среднесрочную цель 8600 рублей, и считаем текущие уровни хорошей точкой входа.
Потенциальным драйвером роста в среднесрочной перспективе может стать выкуп акций у нерезидентов (ЛУКОЙЛ хотел бы выкупить до 25% своих акций у иностранных инвесторов со скидкой не менее 50%).
